財(cái)務(wù)管理串講資料第八章

財(cái)務(wù)管理第八章
　　
　　外匯：時國際匯兌的簡稱。動態(tài)的含義是把一國貨幣兌換成另一國貨幣的交易行為，是一種借助于國際結(jié)算工具來清償國際間債權(quán)債務(wù)關(guān)系的經(jīng)營活動；動態(tài)的含義是指以外國貨幣表示的用于國際結(jié)算的支付手段。通常所說的外匯，指國際匯兌的靜態(tài)含義。
　　
　　我國外匯的具體內(nèi)容包括：1.外國貨幣，包括紙幣、鑄幣，2.外國有價證券，包括政府公債、國債、股票、公司債等，3.外幣支付憑證，包括票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證，4.其他外匯資金。
　　
　　從企業(yè)財(cái)務(wù)管理來看，外幣業(yè)務(wù)包括：外匯存款、外匯貸款、外匯匯款、外匯借款、外匯票據(jù)的承兌和貼現(xiàn)、外匯投資、發(fā)行外幣股票、債券等有價證券、外匯買賣
　　
　　選擇：企業(yè)發(fā)生涉及外幣的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)有三種情況
　　
　　1.與境外企業(yè)進(jìn)行了用外幣標(biāo)價的交易；
　　
　　2.從外國政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、資金市場和國際金融機(jī)構(gòu)籌借外幣資金，發(fā)行股票、債券、申請外匯貸款，接受外商投資等；
　　
　　3.向境外投資，在境外購買股票、債券、開辦合資企業(yè)、設(shè)立分公司。
　　
　　匯率的標(biāo)價方法
　　
　　1.直接標(biāo)價法：又稱應(yīng)付標(biāo)價法，以一定單位的外國貨幣為標(biāo)準(zhǔn)，來計(jì)算應(yīng)付若干單位的本國貨幣。（我國用此）
　　
　　2.間接標(biāo)價法：又稱應(yīng)收標(biāo)價法，以一定單位的本國貨幣來計(jì)算應(yīng)收若干單位的外國貨幣，也就是以外國貨幣表示出本國貨幣的價格。
　　
　　直接標(biāo)價法（中國）匯率間接標(biāo)價法（美國）
　　
　　匯率下降，人民幣升值100：850匯率上升，美元貶值
　　
　　標(biāo)準(zhǔn)匯率（外幣固定不變）100美元：860人民幣標(biāo)準(zhǔn)匯率（本幣固定不變）
　　
　　匯率上升，人民幣貶值100：870匯率下降，美元升值
　　
　　套算匯率：
　　
　　100美元=860人民幣100英鎊=1300人民幣
　　
　　問100美元等于多少英鎊？100英鎊等于多少美元？
　　
　　100/860=100/1300 86000=130000 100英鎊=130000/860=151.16美元100美元=86000/1300=66.15英鎊
　　
　　匯率的種類：
　　
　　在本國國際收支中使用最多
　　
　　基本匯率在外匯儲備中所占比重最大
　　
　?。P(guān)鍵匯率）是自由外匯，國際上普遍接受
　　
　　按匯率的制定方法（本國貨幣與關(guān)鍵貨幣的比率）
　　
　　套算匯率
　　
　　買入價匯率
　　
　　按銀行買賣外匯的價格賣出價匯率
　　
　　中間價匯率：（買+賣）/2電臺、電視、報刊報道匯率消息時使用
　　
　　電匯匯率：是基礎(chǔ)匯率。最高
　　
　　按外匯支付方式信匯匯率
　　
　　票匯匯率
　　
　　即期匯率：外匯買賣成交后于兩日內(nèi)交割采用的
　　
　　按交割期限
　　
　　遠(yuǎn)期匯率：買賣雙方約定在將來某一確定時間進(jìn)行交割采用的
　　
　　升水表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率高，貼水表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率低，平價指二者相等
　　
　　例如：遠(yuǎn)期匯率為1：8.30，即期匯率為1：8.40，則貼水0.1.
　　
　　選擇：我國國內(nèi)適用于銀行和企業(yè)的外匯匯率有哪幾種
　　
　　1.銀行間外匯交易匯率，2.人民銀行公布的人民幣市場匯率中間價，3.各外匯指定銀行與客戶買賣外匯的掛牌價，4.三資企業(yè)之間的外匯調(diào)劑價格
　　
　　簡答：我國現(xiàn)行外匯管理體制的內(nèi)容
　　
　　1.實(shí)行外匯收入結(jié)匯制。結(jié)匯時指境內(nèi)所有企事業(yè)單位、機(jī)關(guān)團(tuán)體必須將規(guī)定范圍內(nèi)的外匯收入及時調(diào)回境內(nèi)，按照銀行掛牌匯率，全部賣給外匯指定銀行。
　　
　　2.實(shí)行銀行售匯制，允許人民幣有條件的兌換外匯。售匯制是指境內(nèi)企業(yè)、事業(yè)、機(jī)關(guān)團(tuán)體的貿(mào)易即非貿(mào)易經(jīng)營性對外支付外匯，可持有商業(yè)單據(jù)和有效憑證到外匯指定銀行兌付。
　　
　　3.建立銀行間外匯市場，保持統(tǒng)一穩(wěn)定的人民幣匯率。外匯指定銀行是外匯交易的主體，銀行間外匯交易市場的主要職能是為各外匯指定銀行相互調(diào)劑余缺和清算服務(wù)。
　　
　　4.核定外匯指定銀行的結(jié)算周轉(zhuǎn)外匯比例。這個比例由中國人民銀行根據(jù)其資產(chǎn)和外匯結(jié)算工作量核定。銀行持有超過所核定的結(jié)算周轉(zhuǎn)外匯，必須出售給其他外匯指定銀行或中國人民銀行，低于此比例時，應(yīng)急是從其它外匯指定銀行或中國人民銀行購入補(bǔ)足。
　　
　　5.嚴(yán)格外債管理，建立償債基金。
　　
　　論述：實(shí)行結(jié)匯制的外匯收入有哪些？
　　
　　1.出口或轉(zhuǎn)口貨物即其他交易行為收入的外匯
　　
　　2.境外貸款項(xiàng)下國際招標(biāo)中標(biāo)收入的外匯
　　
　　3.海關(guān)監(jiān)管下境內(nèi)經(jīng)營免稅商品收入的
　　
　　4.交通運(yùn)輸及港口、郵電、旅游、廣告、咨詢、寄售、維修等行業(yè)及各類提供勞務(wù)、服務(wù)收入的外匯
　　
　　5.行政司法機(jī)關(guān)收入的各項(xiàng)外匯規(guī)費(fèi)、罰沒款
　　
　　6.土地使用權(quán)、著作、商標(biāo)、專利權(quán)、非專利技術(shù)、商譽(yù)等無形資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入
　　
　　7.向境外出售房地產(chǎn)及其他資產(chǎn)收入
　　
　　8.境外投資企業(yè)匯回的外匯利潤、對外經(jīng)援項(xiàng)下收回的和境外資產(chǎn)的外匯收入
　　
　　9.對外索賠收入、退回的外匯保證金
　　
　　10.保險機(jī)構(gòu)受理外匯保險所得的外匯收入
　　
　　11.取得《外匯經(jīng)營許可證》的金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)的收入
　　
　　12.國外捐贈、自主、援助收入的外匯
　　
　　13.外管局規(guī)定的其他應(yīng)結(jié)匯的外匯
　　
　　不用結(jié)匯，在指定銀行應(yīng)開立賬戶的
　　
　　1.國家批準(zhǔn)專項(xiàng)用于償還境內(nèi)外匯債務(wù)并經(jīng)外匯局審核的外匯
　　
　　2.捐贈協(xié)議規(guī)定用于境外支付的捐贈外匯
　　
　　3.境外借款、發(fā)行外幣債券、股票取得的外匯
　　
　　4.境外法人、自然人作為投資匯入的
　　
　　5.外國駐華使領(lǐng)館、國際組織及境外法人駐華機(jī)構(gòu)的外匯
　　
　　6.外商投資企業(yè)的外匯
　　
　　7.居民個人及來華人員個人的外匯
　　
　　售匯制下，可以兌換外匯的對外支付行為？
　　
　　1.進(jìn)口配額管理或特定產(chǎn)品進(jìn)口管理的貨物進(jìn)口，持有權(quán)部門簽發(fā)的許可證或進(jìn)口證明及相應(yīng)合同
　　
　　2.自動登記制的貨物進(jìn)口持相應(yīng)的登記文件和進(jìn)口合同
　　
　　3.除上兩項(xiàng)，符合國家規(guī)定的貨物進(jìn)口持進(jìn)口合同
　　
　　4.從保稅區(qū)、保稅庫購買的商品及購買國外入境展覽品的用匯，持規(guī)定的有效憑證
　　
　　5.專利、著作、商標(biāo)、微機(jī)軟件等無形資產(chǎn)進(jìn)口，持合同或協(xié)議
　　
　　6.出口項(xiàng)下對外退賠外匯，持結(jié)匯水單、索賠協(xié)議、理賠證明及退匯證明
　　
　　7.境外承包工程所需投標(biāo)保證金持投標(biāo)文件履約保證金，墊付工程款項(xiàng)持合同